Inwestowanie przez Internet

niedziela, 4 grudnia 2016

3 kroki osiągania bogactwa Roberta Kiyosaki

Autor: Robert Kajzer

Kiyosaki wyróżnia 3 kroki osiągania bogactwa. Wszystkie 3 kroki są bardzo ważne i należy je wykonać w odpowiedniej kolejności. Inaczej drobne wydarzenie losowe może doprowadzić Cię na skraj bankructwa.

Osiągnięcie bezpieczeństwa finansowego to pierwszy z 3 kroków Roberta Kiyosakiego osiągania prawdziwego bogactwa, które wraz z innymi skutecznymi metodami omawiam na kursie Sekrety inwestowania w Fundusze Inwestycyjne.

Zanim zaczniesz agresywnie inwestować i osiągać wielkie finansowe cele musisz zadbać o fundamenty. Jednym z takich fundamentów jest przede wszystkim osiągnięcie bezpieczeństwa, pewnej finansowej poduszki. Taką poduszką jest uzbieranie kapitału na poziomie kosztów życia z 6-12- czy 24 miesięcy.

Taki kapitał pozwoli Ci np. na spokojne poszukiwanie nowej pracy, gdy aktualny pracodawca rozwiąże z Tobą umowę o pracę. Nie będziesz wtedy musiał sięgać po kapitał przeznaczony na długoterminowe inwestycje. Pozwoli Ci to także zachować wewnętrzny spokój i utrzymać cały czas stabilizację finansową.

Dodatkowo możesz ubezpieczyć siebie i swoją rodzinę na wypadek jakiś nieszczęśliwych życiowych zdarzeń. Gdy w przypadku nieszczęśliwych zdarzeń nie będziesz mógł przez pewien czas pracować, otrzymasz z ubezpieczenia kapitał na pokrycie wszelkich wydatków, które pojawiły się na wskutek tego nieszczęśliwego wypadku.

To bardzo ważne bo dzięki temu zachowasz spokój wewnętrzny i nie będziesz musiał gonić za każdą złotówką. Będziesz mógł spokojnie podążać cały czas własną wcześniej wyznaczoną drogą bez zbaczanie w ślepe zaułki.

Drugim krokiem na drodze do bogactwa jest osiągnięcie wolności finansowej, czyli innymi słowy mówiąc jest to etap, po osiągnięciu którego nie musisz już więcej pracować, ponieważ dochody z inwestycji (bądź też dochody z innych źródeł generowane bez Twojego czynnego udziału) są wyższe niż Twoje aktualne wydatki. Oczywiście nie waż się zaniżać swojego standardu życia tylko po to by osiągnąć ten etap. Powinieneś cały czas żyć na niezmienionym lub coraz wyższym poziomie życia.

Trzecim etapem jest zamożność czyli stale pomnażanie kapitału. Oczywiście pomnażanie kapitału powinno służyć Tobie w realizacji Twoich marzeń i pragnień. Pomnażanie kapitału nie powinno być celem samym w sobie.

Pieniądz to tylko kawałek papieru czy elektroniczny zapis na koncie. Sam w sobie nie jest zbyt wiele wart, ale to dzięki niemu możesz realizować swoje pragnienia i zwiększyć poziom swojego życia.

Robert Kajzer- Specjalista ds. Inwestowania na Giełdzie Papierów Wartościowych
Grow and Go - darmowy kurs poświęcony Papierom Wartościowym
ABC Inwestowania – porady dotyczące inwestowania na giełdzie
Forum Klubu Inwestorów – porozmawiaj z innymi inwestorami o inwestowaniu

Licencjonowane artykuły dostarcza Artelis.pl.

IKE - fakty i mity

Autor: Robert Kajzer

Chciałbym Ci nieco przybliżyć tematykę Indywidualnych Kont Emerytalnych, czyli tzw. IKE. Jest to ciekawe narzędzie, które miało zachęcić obywateli do samodzielnego oszczędzania na emeryturę.

Oczywiście formuła IKE jest taka, że można IKE wykorzystać nie tylko do odkładania pieniędzy na emeryturę, ale również wykorzystać do wieloletniego oszczędzania na dowolny cel.

Zaletą IKE jest przede wszystkim to, że pozwala na uniknięcie płacenia podatku Belki lub na jego odroczenie w czasie. Podatku nie zapłacisz, jeżeli pieniądze na IKE będziesz trzymał aż do ukończenia 60 roku życia lub ukończenia 55 lat, ale pod warunkiem, że uzyskasz wcześniej uprawnienie do emerytury.

Jeśli jednak chciałbyś wcześniej wycofać środki z IKE to również na tym skorzystasz, bo podatek zapłacisz tylko raz pod koniec okresu inwestowania, dzięki czemu, co roku jedna piąta Twoich zysków zamiast iść do fiskusa będzie pracowała dla Ciebie.

IKE mają dodatkowe ograniczenia, abyś zbyt dużo nie zyskał na uniknięciu płacenia podatku Belki. Maksymalny limit wpłat, to trzykrotność średniej płacy krajowej, w 2011 jest to 10077 zł.

Posiadając IKE w formie rachunku maklerskiego nie możesz inwestować w instrumenty pochodne, (kontrakty, opcje, warranty) oraz nie możesz korzystać z OTP i kredytów na zakup akcji.

IKE mogą być prowadzone w formie lokaty, polisy ubezpieczeniowej, funduszu inwestycyjnego lub rachunku maklerskiego.

Najlepiej założyć IKE w formie rachunku inwestycyjnego w domu maklerskim lub w formie funduszu inwestycyjnego, ponieważ taka forma jest najkorzystniejsza.

Oczywiście taką formę zalecam Ci tylko wtedy, gdy posiadasz wiedzę z zakresu inwestowania na rynku kapitałowym lub chcesz taką wiedzę nabyć. Skoro to czytasz to jesteś osobą, która chce rozwijać swoje umiejętności inwestycyjne.

Pozostałe formy IKE są raczej mniej korzystne, lokata bankowa co najwyżej chroni Cię przed inflacją (nie zawsze będziesz miał aż tyle szczęścia). Polisa ubezpieczeniowa wiąże się ze skomplikowanymi umowami i relatywnie wysokimi opłatami.

Wybór jednak należy do Ciebie.

Warto jak najwcześniej zastanowić się nad przyszłością, bo im wcześniej zaczniesz inwestować lub oszczędzać tym łatwiej osiągniesz swoje cele niezależnie czy jest nim godna (bądź nawet wysoka) emerytura czy też cele bardziej krótkoterminowe, które pozwolą Ci realizować Twoje najskrytsze marzenia.

Samo w sobie IKE jest nic nie warte jeśli nie włożysz do tego coraz to większych umiejętności inwestycyjnych.

Licencjonowane artykuły dostarcza Artelis.pl.

Co wspólnego mają ze sobą transfery piłkarskie i inwestowanie w Fundusze Inwestycyjne?

Autor: Robert Kajzer

Przerwa między sezonami to najgorętszy okres transferowy w piłce nożnej. Gwiazdy futbolu kupowane są za miliony dolarów. Właściciele klubów mają nadzieję, że pomogą oni w zdobyć dla klubu największe trofea w świecie piłki nożnej.

Podobnie jest na rynku funduszy inwestycyjnych. Te transfery jednak nie są aż tak głośne jak piłkarskie transfery. Warto jednak je śledzić. Wyniki funduszy (dobre bądź kiepskie) są zasługą doradców inwestycyjnych, którzy zarządzają danym funduszem.

Powiedzmy, że zainwestowałeś swój kapitał w fundusz X bo dane historyczne prezentowały się ciekawie. Po pewnym czasie fundusz zaczął gorzej pracować pomimo, że warunki rynkowe się praktycznie nie zmieniły.

Mogło to być spowodowane właśnie transferem. O dobrych doradców finansowych Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych się biją. Nie ma tym nic dziwnego. Każdy chce mieć najlepszych w swojej drużynie.

Śledź zatem wszelkie transfery dokonywane na rynku funduszy inwestycyjnych i podejmij decyzje po ich przeanalizowaniu.

Analizuj transfery jakie dokonują się na rynku funduszy inwestycyjnych. Śledzenie tylko przejścia z jednej firmy do drugiej to za mało.

Sprawdzaj jakie wyniki osiągał dany doradca inwestycyjny w swojej karierze.

Sprawdzaj czy te wyniki były w miarę stabilne czy też wahały się po przejściu do innej firmy.

Nie patrz na wyniki funduszu inwestycyjnego, ale na wyniki konkretnego doradcy inwestycyjnego. To od niego zależy zysk danego Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych.

Wynik danego funduszu inwestycyjnego jest jednocześnie mocno uzależniony od ogólnej koniunktury na rynku, więc nie można opierać się tylko i wyłącznie na umiejętnościach poszczególnych zarządzających i ich historycznych wynikach inwestycyjnych.

Licencjonowane artykuły dostarcza Artelis.pl.

Do czego służy wskaźnik Treynora?

Autor: Robert Kajzer

Wskaźnik Treynora to jedna z miar efektywności w zarządzaniu. Ten wskaźnik wraz ze wskaźnikiem Sharpa są najpopularniejszymi wskaźnikami używanymi przez inwestorów inwestujących w Fundusze Inwestycyjne (ale nie tylko).

Wskaźnik Treynora – to wskaźnik, który pozwala ocenić wysokość premii uzyskiwanej z danego portfela inwestycyjnego przez danego inwestora w stosunku do poniesionego ryzyka.

Wskaźnik Treynora, w odróżnieniu od wskaźnika Sharpe’a, jako miarę ryzyka wykorzystuje współczynnik beta.

Do wyznaczenia wartości tego wskaźnika zazwyczaj wybierany jest indeks, charakteryzujący rynek, jako całość (WIG, WIG20), ale można też stosować np. indeksy branżowe.

Wskaźnik Treynora jest wielkością wyrażoną w procentach, liczoną za pomocą wzoru:

T = ( ri - rf) / βi

T– wskaźnik Treynora

ri– średnia stopa zwrotu portfela w danym okresie

rf– średnia stopa zwrotu wolna od ryzyka w danym okresie

βi– współczynnik beta portfela

Dodatni wskaźnik oznacza, że dany fundusz lub portfel osiąga stopę zwrotu wyższą od stopy wolnej od ryzyka.

Aby stwierdzić czy fundusz osiągnął wynik lepszy od rynku musisz porównać wskaźnik Treynora obliczony dla interesującego Cię funduszu ze wskaźnikiem obliczonym dla reprezentanta portfela rynkowego (dla indeksu WIG bądź też WIG20). Jeżeli obliczona wartość wskaźnika jest wyższa od tej otrzymanej dla portfela rynkowego oznacza to, że fundusz uzyskał wyniki lepsze od rynku (biorąc pod uwagę ryzyko).

Ujemna wartość wskaźnika Treynora wskazuje, że dany fundusz osiąga gorszą stopę zwrotu niż stopa zwrotu instrumentów pozbawionych ryzyka. O ile oczywiście współczynnik beta tego funduszu jest dodatni. W przeciwnym wypadku sytuacja jest odwrotna.

Wskaźnik Treynora porównuje zysk z inwestycji ze statystycznym zachowaniem się rynku (np. akcji). W przypadku porównywania więc różnych inwestycji bardziej opłacalna jest ta, która charakteryzuje się wyższa wartością tego wskaźnika.

Wskaźnik Treynora oczywiście nie jest obliczany dla funduszy papierów wierzycielskich. Jest tak, ponieważ współczynnik beta, czyli mianownik wskaźnika Treynora, jest bliski zeru).

Licencjonowane artykuły dostarcza Artelis.pl.

Do czego służy wskaźnik Sharpa?

Autor: Robert Kajzer

Chciałbym Ci pokazać do czego służy wskaźnik Sharpa. Jest to niezmiernie ważny wskaźnik, który pomoże zaoszczędzić Ci wiele tysięcy złotych i pozwoli unikać zbyt ryzykownych transakcji.

Jeżeli porównywałbyś dwa fundusze o takich samych stopach zwrotu, to fundusz o wyższym wskaźniku Sharpe’a miałby mniejsze ryzyko. Jeżeli zaś dwa fundusze miałyby równe ryzyka, to fundusz o większym wskaźniku Sharpe’a miałby wyższą stopę zwrotu. Wynika stąd kryterium inwestycyjne, polegające na maksymalizacji wskaźnika Sharpe’a – powinieneś wybierać fundusze inwestycyjne (akcje, portfele akcji) o możliwie najwyższym wskaźniku Sharpe’a.

Wskaźnik Sharpa to jedna z miar efektywności inwestycji. Informuje Cię on jak wzrost ryzyka przekłada się na stopę zwrotu. Im większe wartości uzyskuje dana inwestycja, tym jest ona korzystniejsza.

Współczynnik obliczany jest według wzoru:

S = (Rj - Rf) / σRj

gdzie:

S – współczynnik Sharpe’a
Rj – średnia stopa zwrotu funduszu w danym okresie
Rf – średnia stopa zwrotu wolna od ryzyka w danym okresie
σRj -odchylenie standardowe stóp zwrotu w danym okresie

Inwestor wybierając miejsce ulokowania swoich pieniędzy kieruje się możliwym zyskiem do osiągnięcia i ryzykiem jakie towarzyszy takiej inwestycji. Wybierze on więc taką inwestycję która będzie najkorzystniejsze z tego punktu widzenia. Jeżeli dany inwestor ma do wyboru inwestycje o tym samym ryzyku, wybierze tą, która może przynieść mu większy zysk.

Z drugiej strony, gdy inwestor ma dwie inwestycje do wyboru, która charakteryzują się identycznym możliwym zyskiem do osiągnięcia, wybierze tą, która charakteryzuje się mniejszym ryzykiem inwestycyjnym. To właśnie wskaźnik Sharpa pozwala wybrać tą mniej ryzykowną inwestycję.

Licencjonowane artykuły dostarcza Artelis.pl.